التحليل الأساسي في الفوركس: كيف تؤثر الأخبار الاقتصادية على العملات

ما هو التحليل الأساسي؟

التحليل الأساسي هو دراسة العوامل الاقتصادية والسياسية والاجتماعية التي تؤثر على قيمة العملات. بينما يدرس التحليل الفني "ماذا" يحدث في السعر، يحاول التحليل الأساسي فهم "لماذا" يحدث.

أهم المؤشرات الاقتصادية المؤثرة

1. أسعار الفائدة

أقوى محرك لأسعار العملات. عندما يرفع البنك المركزي أسعار الفائدة:

العملة ترتفع عادةً (جذب استثمارات أجنبية)
والعكس عند خفض الفائدة

2. الناتج المحلي الإجمالي (GDP)

يقيس صحة الاقتصاد:

نمو أعلى من المتوقع → العملة ترتفع
نمو أقل من المتوقع → العملة تنخفض

3. معدل التضخم (CPI)

ارتفاع التضخم قد يدفع البنك المركزي لرفع الفائدة، مما يدعم العملة على المدى القصير.

4. بيانات التوظيف

تقرير الوظائف الأمريكي (NFP) هو أهم تقرير شهري في سوق الفوركس
معدل البطالة يعكس قوة سوق العمل
نمو الأجور يشير للضغوط التضخمية

5. الميزان التجاري

الفرق بين الصادرات والواردات. فائض تجاري يدعم العملة، وعجز يضعفها.

6. مبيعات التجزئة

تعكس إنفاق المستهلكين وصحة الاقتصاد المحلي.

البنوك المركزية الرئيسية

الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي (Fed)

يتحكم بأسعار فائدة الدولار الأمريكي. قراراته تؤثر على جميع الأسواق العالمية.

البنك المركزي الأوروبي (ECB)

يدير السياسة النقدية لمنطقة اليورو.

بنك إنجلترا (BOE)

مسؤول عن الجنيه الإسترليني.

بنك اليابان (BOJ)

معروف بسياساته النقدية غير التقليدية وتأثيره على الين.

كيف تتداول الأخبار؟

استراتيجية ما قبل الخبر

ادرس التوقعات والقراءة السابقة
حدد السيناريوهات المحتملة مسبقاً
ضع خطة لكل سيناريو

استراتيجية ما بعد الخبر

انتظر صدور الخبر وردة الفعل الأولية
ادخل بعد استقرار السعر
أقل مخاطرة لكن قد تفوت جزءاً من الحركة

نصائح مهمة لتداول الأخبار

استخدم تقويماً اقتصادياً لمتابعة مواعيد البيانات

لا تتداول أثناء صدور الأخبار المهمة إلا بخبرة كافية

وسع وقف الخسارة عند الأخبار (التقلبات تزداد)

انتبه للفرق بين القراءة الفعلية والتوقعات

التقويم الاقتصادي: أداتك الأساسية

التقويم الاقتصادي يعرض مواعيد صدور البيانات الاقتصادية مع:

التوقعات
القراءة السابقة
مستوى التأثير (منخفض، متوسط، عالٍ)

اجعل مراجعة التقويم الاقتصادي عادة يومية قبل بدء التداول.

العوامل الجيوسياسية

الأحداث السياسية والجيوسياسية تؤثر بقوة على الأسواق:

الحروب والنزاعات → هروب نحو الملاذات الآمنة (ذهب، ين، فرنك سويسري)
الانتخابات الكبرى → تقلبات وعدم يقين
اتفاقيات تجارية → تأثير على عملات الدول المعنية
أزمات اقتصادية → تحركات حادة في الأسواق

دمج التحليل الأساسي مع الفني

أفضل نتائج التداول تأتي من دمج النوعين:

استخدم التحليل الأساسي لتحديد اتجاه السوق

استخدم التحليل الفني لتحديد نقاط الدخول والخروج

تأكد أن الإشارتين تتوافقان قبل الدخول

تابع وتعلم مع بكشيش

في مدونة بكشيش، نوفر لك تحليلات وتحديثات مستمرة عن أهم الأحداث المؤثرة على الأسواق. سجل معنا لتحصل على أحدث التحليلات وكاش باك على كل صفقة.